Dinamik Menkul Tarafından Hazırlanan Analiz:

"BIMAS, 2Ç2021 net karı 725,2 mn TL ile yıllık bazda %4, çeyreklik
bazda %5,9 artışla ortalama piyasa beklentisi olan 734 mn TL’nin
hafif altında gerçekleşmiştir. Şirket’in 2021 yılının ikinci
çeyreğinde sürdürdüğü faaliyetlerden net satışları geçen yılın aynı
dönemine göre %22,3 oranında artışla 17.2 milyar TL olarak
gerçekleşerek ortalama piyasa beklentisi olan 17.3 milyar TL’ye
paralel gerçekleşmiştir.Net satışlarda ikinci çeyrekte bir önceki
çeyreğe göre %10,8 oranında büyüme gerçekleşmiştir.

Şirket ikinci çeyrekte yurtiçinde 393 yeni mağaza açarak, yurtiçi
mağaza sayısını yıllık bazda %13 çeyreklik bazda %4 artırmıştır. Aynı
dönemde 10 adet yeni File mağazası, Fas’ta da 13 yeni mağaza açarak
toplam mağaza sayısını 10.116’ya çıkarmıştır. Mağaza sepet hacmi ise
yıllık %3,8 artmıştır.

Şirket ikinci çeyrekte1.5 milyar TL FAVÖK ile bir önceki yılın aynı
dönemine göre %13,2 oranında artış gerçekleşirken, çeyreklik bazda
%14,5 oranında büyüme gerçekleşmiştir. Şirket’in FAVÖK’ü ortalama
piyasa beklentisi olan 1.49 milyar TL’nin üzerinde gerçekleşmiştir.
FAVÖK marjı ikinci çeyrekte %8,8 seviyesinde gerçekleşirkenortalama
piyasa beklentisine paralel gerçekleşmiştir.

BIMAS 69,2 TL fiyat ile konsensus hedef fiyatı olan 84,99 TL’ye göre
%23 yükselme potansiyeli taşımaktadır. Hisse 14,7 Fiyat/Kazanç ve
8,4x Firma Değeri/FAVÖK çarpanları ile işlem görmektedir."


Analizin tamamı için:


http://useinbox-files.s3-eu-west-1.amazonaws.com/m_5d760deaf0d8d7394cbbf68b/documents/bimas20212c-60f0ec.PDF


*******


Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey