HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Deniz Yatırım, Aygaz için 12,00TL hedef fiyat ile 'TUT' tavsiyesini korudu
12.08.2016 09:24
Deniz Yatırım, Aygaz için 12,00TL hedef fiyat ile 'TUT' tavsiyesini
korudu.
Deniz Yatırım ( http://www.denizyatirim.com/ ) konu ile ilgili
raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Aygaz’ın net karı 2Ç16’da 93 mn TL olarak gerçekleşti. Bu artan
operasyonel karlılığa ragmen yıllık bazda %13’lük bir düşüşe işaret
etmesine ragmen, piyasa beklentisi olan 96 mn TL seviyesinde
gerçekleşti. Bizim beklentimiz olan 71 mn TL’nin ise esas
faaliyetlerden diğer gelirlerin hesapladığımızın üzerinde
gerçekleşmesi nedeniyle üstünde gelmiş oldu. Operasyonel olarak ise 97
mn TL ile geçen yıla göre %27 büyüyen VAFÖK bizim beklentimiz olan 100
mn TL’ye yakın gelmiştir. Ancak piyasanın iyimser satış performansı
beklentisi nedeniyle konsensusun bir miktar gerisinde kalmıştır. Bu
nedenle hisse üzerinde baskı oluşabilir. Ancak artan karlılık ve
faaliyet karındaki güçlü artış göz önünde bulundurulduğunda, bunun
kısa süreli olmasını beklemekteyiz. Aygaz için TUT tavsiyemizi ve
hisse başına 12.00 TL olan hedef fiyatımızı korumaktayız."
Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey
