Vakıf Yatırım, Akbank için 10,42 TL hedef fiyat ile 'TUT' tavsiyesini
korudu.
Vakıf Yatırım'ın ( http://www.vakifyatirim.com.tr ) değerlendirmesinde
şöyle denildi:
"Akbank 2Ç18 için beklentimizin %3 altında, Research Turkey
konsensüs tahminlerinin ise %5 üzerinde 1,6 mlr TL net kar açıkladı.
Bu rakam bir önceki çeyreğe göre %6 düşüşe, yıllık bazda ise %2
yükselişe işaret etmektedir.
Akbank’ın 2Ç’de toplam karşılık giderleri bir önceki çeyreğe göre
%150 oranında artarken, Takipteki Krediler Oranı %2,0’den %2,7
seviyesine çıkmıştır.
250 mn TL’lik serbest karşılığın geri çevrilmesi ve 2. Aşamadaki
kur bazlı artışın hedge edilmesi sonucunda karşılık giderlerindeki
artışın net kar üzerindeki etkisi sınırlanmıştır.
Banka’nın 2Ç’de çekirdek gelirleri çeyreksel bazda güçlü artış
gösterirken (+%21), faaliyet giderleri ise beklentimize paralel %1
artış göstermiştir.
Yorum: Piyasa beklentilerine yakın gelen 2Ç sonuçlarının hisse
üzerine etkisini nötr olarak değerlendiriyoruz. Son 1 aylık dönemde
Akbank hisselerinin BIST-100 endeksine göre %1,7 daha kötü performans
sergilediği görülmektedir. Akbank için hedef fiyatımızı 10,42 TL, kısa
vadeli önerimizi “Endeks Üzeri Getiri”, Uzun Vadede ise önerimizi ise
“TUT” olarak koruyoruz."

http://www.vkyanaliz.com/Files/docs/vky_fa_akbnk_2q18-636681932142130455.pdf

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey